Les lois fédérales et étatiques sur les valeurs mobilières interdisent l'utilisation d'inexactitudes importantes et d'actes de manipulation en rapport avec l'achat ou la vente de tout titre. En règle générale, si une personne ou une catégorie de personnes s'appuie sur une inexactitude ou une omission intentionnelle de la part d'une personne morale lors de l'achat ou de la vente d'actions de cette entité, et qu'en conséquence directe elle subit un préjudice économique, ces personnes peuvent avoir une réclamation contre cette personne morale pour ce blessure. Ces types de réclamations pour fraude en valeurs mobilières sont généralement intentées contre la société ciblée en tant que réclamations de la règle 10b-5, en vertu desquelles les tribunaux ont implicitement un droit d'action privé pour les poursuites civiles. En plus de la conduite passible d'une action par les sociétés, les investisseurs individuels peuvent également déposer des réclamations contre certaines conduites de leurs courtiers qui ont causé un préjudice à l'investisseur individuel. Ces types de réclamations sont souvent soumises à des clauses d'arbitrage obligatoires obligeant les parties à arbitrer les réclamations au sein du forum de l'Autorité de régulation du secteur financier (FINRA). Les actions de la FINRA, lorsqu'elles sont intentées par des investisseurs, allèguent des réclamations courantes, selon lesquelles le courtier a "battu" des titres sur le compte de l'investisseur uniquement pour gagner des commissions, ou que le courtier a acheté des titres qui ne conviennent pas à l'investisseur, par exemple. Les avocats spécialisés dans les fraudes en valeurs mobilières de Napoli Shkolnik se consacrent à faire respecter les droits des investisseurs en vertu des diverses règles, réglementations et lois sur les valeurs mobilières. Au cours des années, nos avocats ont intenté avec succès de nombreux recours collectifs en matière de valeurs mobilières contre des entreprises qui ont enfreint les lois sur les valeurs mobilières. La loi sur les valeurs mobilières offre une protection aux investisseurs qui ont été trompés ou traités injustement par ceux à qui ils ont confié leurs investissements. Sans lois sur les valeurs mobilières, les investisseurs seraient entièrement à la merci des intérêts des grandes entreprises, qui souvent ne se soucient pas autant de l'individu que du profit de l'entreprise.  

Règlement sur les valeurs mobilières conçu pour protéger les investisseurs

Les réglementations sur les valeurs mobilières ont été promulguées en réponse aux violations généralisées de la confiance des investisseurs par le biais de divulgations trompeuses et dénuées de sens par les entreprises au début du XXe siècle. À la suite du krach boursier de 1929 et de la Grande Dépression qui en a résulté, le gouvernement américain a créé plusieurs lois et réglementations sur les valeurs mobilières ainsi que la Securities and Exchange Commission (SEC) pour garantir que de telles violations ne se reproduisent plus. Certaines des principales lois et réglementations pour le secteur des valeurs mobilières comprennent :

• Loi sur les valeurs mobilières de 1933
• Loi sur la bourse des valeurs mobilières de 1934
• Loi Sarbanes-Oxley de 2002
• Loi Dodd-Frank sur la réforme de Wall Street et la protection des consommateurs
• Règles et règlements de la SEC